伟大的企业总是在做TO C的业务。国美作为曾经国内家电行业的霸主，其一举一动还是受到资本市场关注。

近日，国美和拼多多宣布达成全面战略合作，大有重回巅峰的势头。

但国美旗下子业务模块国美易卡最近半年却持续收到催收、高利贷方面的投诉。

有媒体爆料称，近期在使用国美易卡产品时，几乎每天都会收到来自对方的催收电话，不胜其扰。

翻看国内大型投诉平台的信息，国美易卡早已成为被投诉的“重灾区”。

合计8000+的投诉中，充斥着“暴力催收”、“高利贷”、“砍头息”等字样。同时，还有借款人声称自己遇到“不能提前还款”，“套路贷”的情况。

据了解，国美易卡是国美金融旗下的消费分期平台，运营主体为“国美小额贷款有限公司”，前身是国美美借，于2016年8月正式上线，后来品牌升级为国美易卡。目前，国美易卡的业务涵盖信用卡还款、消费分期、公积金贷款等“现金贷”服务。

国美易卡在现金贷领域的一系列“极限操作”，自以为规避了各式法律风险，但其实已经踩到法律红线。

1

疯狂催收，套路保险，引发投诉不断

“请转告XXX，赶紧还钱，不然我们这边就申请法院起诉他！”

今年4月，还在家备孕的小刘就接到这么一个电话。经她询问，才得知对方是国美易卡，因为自己的手机号是在同事的通讯录中，因此被“请求提示对方还钱”。

小刘询问了公司的其他同事，发现因为同样的事情，其他同事也被电话提示了。

由于疫情的影响，小刘所在的公司，目前经营困难，向国美借款的同事也早已变为“前同事”。即便如此，自己还是会时不时地接到国美易卡直白而粗鲁的催收提示。

小刘遇到的骚扰，并不是个例。

在黑猫投诉上，有国美易卡的用户说，自己逾期5天后，虽然积极接听电话，表示正常还款，但是对方仍旧态度粗暴，威胁恐吓自己。

更有客户称，自己借到款项之后，和实际标称的借款额度并不一致，因此质疑国美易卡是否收取了砍头息。

这些“增值权益”在合同里直接被体现为“信息服务费”或者“账户管理费”。

还有一些借款人投诉，称国美在放款的同时，还存在搭售保险的行为。比如下边的借款人向国美易卡借贷7000元，实际到手只有6580元，直接被扣掉420元永安保险的意外伤害险保费。

更为恶劣的是，国美易卡面对如潮的投诉，一分钟都不到就申请结案，想要敷衍了事。

本来，很多借款人是凭借之前对国美的信任和便捷的消费贷体验才使用了国美易卡。但他们想不到的是，自己按下借贷按钮的那一刻，就已经陷入消费贷的“泥沼”之中。

2

因涉嫌违规遭受顶格处罚超范围借贷?

国美易卡的运营方，国美小额贷有限公司，需要面对的不仅仅是借款人的投诉，他们还需要面对监管层的重拳。

4月16日，天津市地方金融监督管理局发布公告称，按照《天津市地方金融监督管理条例》，对辖区内国美小额贷款有限公司(下称“国美小贷”)开出50万元罚单，原因是其存在“提供虚假经营信息”行为。

据了解，《天津市地方金融监督管理条例》第三十九条规定，地方金融组织有下列情形之一的，由市地方金融监督管理部门责令限期改正，处二十万元以上五十万元以下的罚款；逾期不改正的，责令停业整顿，情节严重的，吊销其经营许可证：

(一)拒绝、阻碍市地方金融监督管理部门依法实施监督检查的；

(二)向市地方金融监督管理部门提供虚假的经营报告、财务报告、注册会计师出具的年度审计报告及相关经营信息等文件、资料的。这也意味着，国美小贷被“顶格”处罚。

同时，根据天津市金融工作局发布《天津市小额贷款公司监督管理暂行办法》(简称“天津小贷管理办法”)规定：小额贷款公司从金融机构及合规渠道融入的资金，融入资金方式及比例应符合监管评级相关规定。在天津市注册成立的小额贷款公司不得在天津市辖外经营业务。该办法自2016年12月1日起施行，2021年11月30日废止。

根据天津小贷管理办法的规定，国美易卡是否超范围经营？

3

应收账款高企，财务情况恶化才是根源？

目前国美在金融领域的布局，已经让人感到举步维艰。

港股上市公司国美金融科技(00628.HK，以下简称“国美金科”)因经营业绩不佳，股价常年处于1港元以下，是港股中常见的“仙股”。

近日，国美金科发布2019年度业绩公告。公告显示，国美金科2019整体收入虽略有增加，但归母净利润却处于亏损状态。

2019年全年，同比收入虽然增加约1.27%至人民币6988.6万元，但近三年归母净利润分别为2172.4万，143.9万和-3196.8万元，呈逐年下降趋势。

国美金融科技将其亏损原因归结为三点，其中最主要的是应收贷款的减值亏损拨备大幅增长。2019年上市公司将应收贷款及其他应收款项确认减值亏损拨备不少于3100万元，较2018年相应金额高出至少1700万元。国美金融科技特别指出，截至2019年12月31日对两名客户合计约6400万元的贷款作出应收贷款减值拨备约1100万元，目前公司管理层仍在确定拨备金额。

通俗讲，就是钱放出去，收不回来，因此只能做“资产减值准备”认栽。

但是这笔亏空如何填补？小额贷、现金贷产生的暴利似乎就成了一个“顺理成章”的选择。

小额贷款，成为国美们的“避风塘”。

“假设有贷款人被平台‘坑’了后，选择投诉和打官司，但由于每次交易金额较少，既不会引起社会舆论关注，也不会被相关部门处理，最后很多案件只能不了了之。”

一位业内人士对媒体这样解释。

小额贷发展到今天，更是催生一整条现金贷产业链，从资金募集，放贷到催收一条龙“服务”。

上游发放金融产品揽储；中游巧立名目收取各种息费，甚至捆绑保险产品榨取砍头息；即便在疫情影响全国经济的大背景下，下游催收团队为了时而高达40%-50%的高额分成，也会竭尽全力地暴力催收！

国美易卡，正在榨取借款人口袋中最后一个钢镚。